深交所發(fā)審委發(fā)布公告，西安鷹之航航空科技股份有限公司(簡稱鷹之航)將于6月29日首發(fā)上會。繼2020年9月上市未果之后，鷹之航已是第二次嘗試沖擊創(chuàng)業(yè)板，本次的招股書在財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)和募投項(xiàng)目上有所變化。

招股書申報(bào)稿顯示，鷹之航是一家專注于航空機(jī)載設(shè)備領(lǐng)域的高新技術(shù)企業(yè)，主要從事航空機(jī)載設(shè)備的制造和維修業(yè)務(wù)。經(jīng)過多年研發(fā)投入和技術(shù)積累，公司已取得了中國民用航空局維修許可證、美國聯(lián)邦航空局維修許可證等全球主流適航標(biāo)準(zhǔn)制定主體頒發(fā)的維修許可資質(zhì)，同時取得了零部件制造人批準(zhǔn)書、國軍標(biāo)質(zhì)量管理體系認(rèn)證證書、武器裝備科研生產(chǎn)單位保密資格、武器裝備科研生產(chǎn)許可證、裝備承制單位資格證書等資格證書。

(資料圖)

具體來看，在航空機(jī)載設(shè)備維修領(lǐng)域，鷹之航已為主要機(jī)型包括飛控計(jì)算機(jī)、黑匣子、燃油泵等在內(nèi)的數(shù)萬種機(jī)載設(shè)備提供維修服務(wù)，并與國內(nèi)主要航空公司及軍方客戶建立了良好的業(yè)務(wù)合作關(guān)系；在機(jī)載設(shè)備制造領(lǐng)域，公司自主研發(fā)的航空機(jī)載電機(jī)系列產(chǎn)品已定型在殲擊機(jī)、直升機(jī)、轟炸機(jī)、東風(fēng)系列導(dǎo)彈車、紅旗系列導(dǎo)彈車、遠(yuǎn)程火箭炮、火箭彈發(fā)射車、布雷車等16款重點(diǎn)軍工裝備上，同時參與多款最新型號導(dǎo)彈車、火箭彈發(fā)射車、軍用無人機(jī)的小批量研制。

截至最近一版招股說明書(6月20日)發(fā)布，鷹之航共擁有1項(xiàng)國防專利、4項(xiàng)發(fā)明專利、108項(xiàng)實(shí)用新型專利和89項(xiàng)軟件著作權(quán)。此外，公司機(jī)載設(shè)備制造業(yè)務(wù)產(chǎn)品主要面向軍用領(lǐng)域，相關(guān)核心技術(shù)涉及軍事機(jī)密，公司基于保密考慮，未對部分核心技術(shù)申請專利。

主營業(yè)務(wù)方面，鷹之航主營業(yè)務(wù)收入由機(jī)載設(shè)備維修和機(jī)載設(shè)備制造兩部分構(gòu)成，其中后者在2020和2021年的占比約在20%附近，但2022年一舉超越前者，成為公司最主要的收入來源。

(表格數(shù)據(jù)來源：鷹之航申報(bào)稿，下同)

大客戶方面，鷹之航客戶主要為航空公司、軍工集團(tuán)下屬單位、中國人民解放軍等單位，其中2022年前五大客戶中新增了地方國營軍工集團(tuán)G下屬企業(yè)G-1，實(shí)際控制人為綿陽市國資委。具體來說，公司主要對G-1提供軍用空管系統(tǒng)的航空通訊設(shè)備，用于保障地面與軍用航空器之間的無線通信。

從客戶分布地域上看，華北和華南曾是鷹之航的重要收入來源地，合計(jì)收入占比在2020年曾經(jīng)超過70%，但到2022年已經(jīng)跌破50%。

財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)方面，鷹之航2020-2022年?duì)I業(yè)收入分別為2.05億、2.23億、3.08億，同期歸母凈利潤則大致維持在6000-8000萬元范圍。但需要注意的是，鷹之航同期經(jīng)營性現(xiàn)金流凈值只有2021年突破1億元，其余兩年均低于該標(biāo)準(zhǔn)，當(dāng)中2022年更只有900萬元。

(來源：東財(cái)Choice數(shù)據(jù)，根據(jù)申報(bào)稿數(shù)據(jù)整理)

募集資金方面，鷹之航擬將募投資金用于六大項(xiàng)目，預(yù)計(jì)總投資額為7.16億元，其中絕大部分資金將來自募集資金。

公司表示，經(jīng)過多年的發(fā)展，公司參與了波音、空客、中國商飛等航空器制造公司生產(chǎn)的多種機(jī)型、多種型號的航空飛行器零部件的制造與維修，積累了豐富的航空器制造與維修經(jīng)驗(yàn)。本次募集資金擬投資項(xiàng)目將服務(wù)于公司主營業(yè)務(wù)發(fā)展及未來經(jīng)營戰(zhàn)略，助力公司的可持續(xù)發(fā)展。此外，公司參與了波音、空客、中國商飛等航空器制造公司生產(chǎn)的多種機(jī)型、多種型號的航空飛行器零部件的制造與維修，積累了豐富的航空器制造與維修經(jīng)驗(yàn)。本次募集資金擬投資項(xiàng)目將服務(wù)于公司主營業(yè)務(wù)發(fā)展及未來經(jīng)營戰(zhàn)略，助力公司的可持續(xù)發(fā)展。

關(guān)鍵詞：