中華網(wǎng)財(cái)經(jīng)1月29日訊 中華網(wǎng)財(cái)經(jīng)了解到，據(jù)港交所1月27日披露，北京億華通科技股份有限公司(下稱“億華通”)遞表港交所，國泰君安國際和智富為其主承銷商。2016年，億華通在新三板掛牌上市，2020年8月，億華通登陸科創(chuàng)板。

億華通成立于2012年，是中國燃料電池系統(tǒng)研發(fā)與產(chǎn)業(yè)化的先行者，并于2016年開始量產(chǎn)。根據(jù)灼識諮詢報(bào)告，億華通是中國最早實(shí)現(xiàn)具有自主知識產(chǎn)權(quán)燃料電池系統(tǒng)及電堆的批量化制造的企業(yè)之一。曾參與中國多項(xiàng)國家級燃料電池研發(fā)項(xiàng)目，特別是共同開發(fā)燃料電池客車的早期原型。參與了聯(lián)合國開發(fā)計(jì)劃署促進(jìn)中國燃料電池車商業(yè)化發(fā)展計(jì)劃。

億華通提供及出售具不同輸出功率的各種燃料電池系統(tǒng)型號。持續(xù)迭代開發(fā)出了30kW、40kW、50kW、60kW、80kW及120kW型號，擁有先行優(yōu)勢，并于2021年12月向市場發(fā)布首個240kW型號，為國內(nèi)首款額定功率達(dá)到240kW的車用燃料電池系統(tǒng)。產(chǎn)品涵蓋從30kW至240kW的廣泛范圍，自2016年推出首款商業(yè)化產(chǎn)品起，已累計(jì)向超過20家中國商用車制造商銷售超過2,000套燃料電池系統(tǒng)。燃料電池系統(tǒng)安裝于中國多個城市運(yùn)營的商用車上，包括北京、張家口、上海、成都、鄭州及淄博。

億華通產(chǎn)品目前主要應(yīng)用于公交車、城際客車及物流車。與國內(nèi)商用車企業(yè)北汽福田、宇通客車、吉利商用車等建立了穩(wěn)固的長期合作關(guān)系。同時，積極參與國際合作交流，與豐田及北汽福田合作開發(fā)使用我們?nèi)剂想姵叵到y(tǒng)的客車，該等客車被指定為北京2022年冬奧會的賽事交通服務(wù)用車。

億華通位于河北省張家口的燃料電池系統(tǒng)生產(chǎn)基地設(shè)有中國首條自主開發(fā)的量產(chǎn)燃料電池系統(tǒng)的半自動生產(chǎn)線。截至最后實(shí)際可行日期，張家口生產(chǎn)基地的燃料電池系統(tǒng)最大年產(chǎn)能為2,000套。張家口生產(chǎn)基地的擴(kuò)建項(xiàng)目于2020年4月取得施工許可。預(yù)計(jì)該擴(kuò)建項(xiàng)目將于2022年的下半年投產(chǎn)，最大年產(chǎn)能達(dá)到10,000套燃料電池系統(tǒng)。

股權(quán)結(jié)構(gòu)上，張國強(qiáng)先生是創(chuàng)始人兼單一最大股東。截至最后實(shí)際可行日期，張國強(qiáng)先生持有13,264,430股A股，占已發(fā)行股本總額約18.59%。

財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)方面。2019年和2020年，億華通營收分別為5.54億元和5.72億元；2021年前三季度則從2020年同期的1.29億元增加189.15%至3.73億元。2019年，億華通凈利潤約為4590萬元，2020年則凈虧損約976萬元。2021年前三季度，億華通凈虧損約為9280萬元，2020年同期凈虧損約5928萬元。

億華通收入主要來自燃料電池系統(tǒng)銷售、燃料電池部件銷售及提供技術(shù)開發(fā)服務(wù)。于往績記錄期，最大收入來源為燃料電池系統(tǒng)銷售，分別占相關(guān)期間總收入的86.9%、87.3%、61.4%及88.0%。

于2019年、2020年及截至2021年9月30日止九個月，億華通向五大客戶做出的銷售額分別為人民幣508.0百萬元、人民幣444.4百萬元及人民幣344.3百萬元，分別占總收入的91.9%、77.7%及92.2%，而向最大客戶做出的銷售額分別為人民幣193.2百萬元、人民幣149.2百萬元及人民幣256.8百萬元，分別占總收入的34.9%、26.1%及68.8%。

此外，據(jù)招股書顯示，2019年、2020年以及2021年前三季度，億華通的毛利率分別為44.5%、43.2%和30.1%，呈現(xiàn)逐年下滑趨勢。

從行業(yè)發(fā)展來看，預(yù)計(jì)未來中國燃料電池系統(tǒng)裝機(jī)量將迎來快速增長，在2025年達(dá)到6,598.9MW，2020年至2025年復(fù)合年增長率為142.2%。2016年至2019年，在燃料電池汽車產(chǎn)銷量增長的驅(qū)動下，中國燃料電池系統(tǒng)銷量由1,000套增長至3,100套，復(fù)合年增長率為46.0%，并預(yù)計(jì)將于2025年達(dá)到年銷量51,200套，2020年至2025年復(fù)合年增長率為94.8%。

億華通此次IPO募集所得資金將用于撥付未來三年的研發(fā)；用于提高燃料電池電堆的產(chǎn)能；用于撥付投資及潛在收購以及與核心業(yè)務(wù)一致的公司結(jié)盟，并為核心業(yè)務(wù)創(chuàng)造增值，以于未來三年加強(qiáng)可靠及一體化的產(chǎn)業(yè)鏈布局；用于在未來三年透過產(chǎn)品推廣及多渠道營銷提升品牌知名度；用作營運(yùn)資金及其他一般企業(yè)用。

關(guān)鍵詞： 億華通