上周末，一則“銀行大額存單遭哄搶”的話題沖上熱搜，同時(shí)“銀行將調(diào)整存款利率”的新聞刷爆朋友圈，那么北京地區(qū)情況如何?6月20日，北京商報(bào)記者從北京地區(qū)部分銀行網(wǎng)點(diǎn)處獲悉，6月21日，部分銀行將根據(jù)利率管理要求下調(diào)兩年期及三年期大額存單產(chǎn)品利率。在分析人士看來(lái)，此次調(diào)整僅是利率市場(chǎng)化報(bào)價(jià)方式的一種反應(yīng)，屬于技術(shù)性調(diào)整，不可將大額存單產(chǎn)品定價(jià)視為降息風(fēng)向標(biāo)。

一位股份制銀行客戶(hù)經(jīng)理向北京商報(bào)記者介紹稱(chēng)，“目前行內(nèi)的大額存單起購(gòu)金額為5萬(wàn)元，三年期利率為3.85%，從6月21日開(kāi)始，存款利率整體都要下降。行內(nèi)現(xiàn)在有一個(gè)大額存單產(chǎn)品已經(jīng)進(jìn)行了調(diào)整，這個(gè)產(chǎn)品原來(lái)的起購(gòu)金額為20萬(wàn)元，三年期利率為3.95%，現(xiàn)在起購(gòu)金額調(diào)整為50萬(wàn)元”。“只調(diào)整了一個(gè)產(chǎn)品的起購(gòu)金額，具體利率下降的情況還要等6月21日的通知，預(yù)計(jì)未來(lái)下調(diào)的產(chǎn)品會(huì)增加。”這位客戶(hù)經(jīng)理說(shuō)道。

“雖然沒(méi)有看到具體的通知，但行內(nèi)已經(jīng)調(diào)整完畢，一年期大額存單利率上浮了一些，兩年期、三年期產(chǎn)品的利率出現(xiàn)下調(diào)。”另一位股份制銀行理財(cái)經(jīng)理介紹稱(chēng)，“現(xiàn)在行內(nèi)手機(jī)銀行大額存單的利率已經(jīng)比我之前看到的降低了。各家銀行的具體調(diào)整策略可能會(huì)有不同，我行兩年期、三年期大額存單下調(diào)的幅度在0.1個(gè)百分點(diǎn)左右。”

和部分股份制銀行不同的是，國(guó)有大行卻處于按兵不動(dòng)的狀態(tài)，多家國(guó)有大行相關(guān)人士向北京商報(bào)記者表示，“沒(méi)有接到下調(diào)存款利率的通知”。一位國(guó)有大行理財(cái)經(jīng)理說(shuō)道：“沒(méi)有接到通知要下調(diào)存款利率，現(xiàn)在行內(nèi)3年期大額存單產(chǎn)品利率上浮至3.7125%，這已是調(diào)整過(guò)后的利率，4月之前還在3.8%左右，這個(gè)產(chǎn)品只能在柜臺(tái)購(gòu)買(mǎi)。”

大額存單是銀行面向個(gè)人和企業(yè)、機(jī)構(gòu)客戶(hù)發(fā)行的記賬式大額存款電子化憑證，是具有標(biāo)準(zhǔn)化期限、最低投資金額要求、市場(chǎng)化定價(jià)的存款產(chǎn)品，具有起點(diǎn)高、利率高、可轉(zhuǎn)讓等優(yōu)勢(shì)。但在息差收窄倒逼銀行降低負(fù)債成本的背景下，如今大額存單利率普遍在2%-3.85%左右。

銀行調(diào)整存款產(chǎn)品利率的消息也引發(fā)了市場(chǎng)廣泛關(guān)注，更有觀點(diǎn)認(rèn)為此舉是“變相降息”。在中國(guó)(香港)金融衍生品投資研究院院長(zhǎng)王紅英看來(lái)，此次利率的調(diào)整沒(méi)有必要過(guò)度解讀。有消息稱(chēng)，6月初，市場(chǎng)利率定價(jià)自律機(jī)制工作會(huì)議擬將商業(yè)銀行存款利率定價(jià)方式由現(xiàn)行的“基準(zhǔn)利率×倍數(shù)”改為“基準(zhǔn)利率+基點(diǎn)”;在轉(zhuǎn)換定價(jià)方式的同時(shí)，對(duì)不同類(lèi)型的商業(yè)銀行設(shè)置不同的最高加點(diǎn)上限。央行公告也顯示，此次召開(kāi)的市場(chǎng)利率定價(jià)自律機(jī)制工作會(huì)議強(qiáng)調(diào)，要優(yōu)化存款利率監(jiān)管，加強(qiáng)存款利率自律管理，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)自主合理定價(jià)。

王紅英表示，利率報(bào)價(jià)體系從“基準(zhǔn)利率×倍數(shù)”改為“基準(zhǔn)利率+基點(diǎn)”的技術(shù)性調(diào)整和過(guò)渡，不能解釋為降息這一說(shuō)法。此類(lèi)有升有降也是利率市場(chǎng)化報(bào)價(jià)方式的一種反應(yīng)，屬于技術(shù)層面的調(diào)整。

“此次調(diào)整實(shí)際上是把中長(zhǎng)期存款利率的水平進(jìn)一步降低，這樣會(huì)進(jìn)一步刺激投資效應(yīng)的增長(zhǎng)。”王紅英稱(chēng)，“一方面通過(guò)短期利率的穩(wěn)定，抑制有可能存在的通貨膨脹，通過(guò)技術(shù)性降低中長(zhǎng)期結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品利率，也是鼓勵(lì)投資者去進(jìn)行中長(zhǎng)期的投資。”

(記者 孟凡霞 宋亦桐)

關(guān)鍵詞： 銀行產(chǎn)品 大額存單 產(chǎn)品利率 投資效應(yīng)